Eine Familienholding in Spanien ist eine Gesellschaftsstruktur, bei der eine Muttergesellschaft im Besitz von Mitgliedern derselben Familie die Beteiligungen an einer oder mehreren operativen Gesellschaften bündelt und häufig auch das Immobilien- oder Finanzvermögen der Gruppe hält. Ziel ist es, die Verwaltung zu bündeln, die persönliche Besteuerung reinvestierter Gewinne aufzuschieben und den Generationswechsel zu erleichtern.

Die meisten Beiträge zu diesem Thema beschränken sich auf eine Liste der Steuervorteile einer Familienholding in Spanien und lassen die Frage aus, die wirklich darüber entscheidet, ob sie sich lohnt: Ab welchem Gewinn, welchem Vermögen und welchem persönlichen Liquiditätsbedarf übersteigt die Steuerersparnis die Kosten von zwei Gesellschaften statt einer?

Bei Riera Consulting begleiten wir seit mehr als vier Jahrzehnten Unternehmer und Familienvermögen bei der steuerlichen und gesellschaftsrechtlichen Planung ihrer Unternehmen. Im Folgenden beantworten wir diese Frage mit konkreten Zahlen aus der Erfahrung unserer Experten.

Hinweis zum Geltungsbereich: Die in diesem Artikel genannten Beträge zum Freibetrag der Vermögensteuer und zur regionalen Ermäßigung der Erbschaft- und Schenkungsteuer entsprechen den 2026 in der Region Valencia geltenden Vorschriften. In anderen spanischen Regionen weichen sie ab.

Was eine Familienholding in Spanien ist und welches Problem sie wirklich löst

In ihrer einfachsten Form ist eine Familienholding eine Muttergesellschaft, deren Hauptvermögen aus Beteiligungen an einer oder mehreren operativen Gesellschaften derselben Familiengruppe besteht. Sie ist keine eigene Rechtsform: Sie wird als gewöhnliche Gesellschaft mit beschränkter Haftung (SL) oder Aktiengesellschaft (SA) gegründet und unterliegt derselben Körperschaftsteuer (Gesetz 27/2014) wie jedes andere Unternehmen, auch wenn ihre Tätigkeit im Halten und Verwalten von Beteiligungen besteht statt im Verkauf eines Produkts oder in einer Dienstleistung.

Das Problem, das eine Familienholding in Spanien löst, ist nicht immer dasselbe: Es hängt vom Ziel des Unternehmers ab. Die drei häufigsten legitimen Gründe sind, das unternehmerische Risiko vom Privatvermögen zu trennen, die Gewinne des Unternehmens zu reinvestieren, ohne dass sie zuerst die Einkommensteuer des Gesellschafters durchlaufen, und die Nachfolge im Familienunternehmen zu ordnen, bevor die Übergabe zu einer Improvisation unter Erben wird.

Liegt keiner dieser drei Gründe vor und ist der einzige Zweck der Holding, „weniger Steuern zu zahlen“, verliert die Struktur an Tragfähigkeit, steuerlich (wegen des Risikos der Missbrauchsklausel) ebenso wie praktisch, weil sie Kosten und Komplexität erhöht, ohne ein echtes Problem zu lösen.

Die tatsächlichen Steuervorteile einer Familienholding in Spanien

Die Steuervorteile einer Familienholding in Spanien sind real und nachprüfbar, funktionieren aber anders, als sie oft dargestellt werden. Dies sind die Vorteile mit unmittelbarer gesetzlicher Grundlage.

95-%-Befreiung für Dividenden und Veräußerungsgewinne (Art. 21 Körperschaftsteuergesetz)

Schüttet die operative Gesellschaft Gewinne an die Holding aus, sind 95 % dieser Dividende nach Artikel 21 des Gesetzes 27/2014 über die Körperschaftsteuer (auf Spanisch) von der Körperschaftsteuer befreit, sofern die Holding ununterbrochen ein Jahr lang mindestens 5 % des Kapitals hält. Die frühere Alternative eines Anschaffungswerts von mindestens 20 Mio. € (Übergangsbestimmung 40, nur für vor dem 1. Januar 2021 erworbene Beteiligungen) gilt für ab 2026 beginnende Steuerjahre nicht mehr; maßgeblich ist nur noch die Schwelle von 5 % des Kapitals.

Die übrigen 5 % werden mit dem allgemeinen Körperschaftsteuersatz besteuert, was effektive Kosten von etwa 1,25 % der Dividende bedeutet, weit weniger als derselbe Betrag in der Einkommensteuer einer natürlichen Person kosten würde. Erwirbt die Holding zudem 100 % einer ab dem 1. Januar 2021 gegründeten Tochtergesellschaft mit einem Umsatz von höchstens 40 Mio. €, erlaubt Artikel 21.11 in den ersten drei Jahren der Tochter die Befreiung ohne diesen Abschlag von 5 %.

Aufschub (nicht Wegfall) der persönlichen Besteuerung

Solange der Gewinn in der Holding bleibt und reinvestiert wird (in neue Geschäftsfelder, Immobilien oder Finanzanlagen), zahlt der Gesellschafter darauf keine Einkommensteuer. Die Steuer verschwindet nicht: Sie wird auf den Zeitpunkt verschoben, zu dem das Geld schließlich in die private Sphäre fließt.

Befreiung von der Vermögensteuer

Erfüllt der Gesellschafter die Voraussetzungen von Artikel 4.Acht des Gesetzes 19/1991 über die Vermögensteuer (auf Spanisch), also eine Einzelbeteiligung von mindestens 5 % oder von 20 % gemeinsam mit Ehegatten, Vorfahren, Nachkommen oder Seitenverwandten zweiten Grades, sowie eine vergütete Leitungsfunktion, die mehr als 50 % seiner Arbeits- und Unternehmenseinkünfte ausmacht, sind die Anteile an der Holding von der Steuer befreit.

Ermäßigung bei der Erbschaft- und Schenkungsteuer

Das Gesetz 29/1987 über die Erbschaft- und Schenkungsteuer (auf Spanisch) gewährt beim Erwerb von Todes wegen eines Familienunternehmens eine staatliche Ermäßigung von 95 % der Bemessungsgrundlage (Art. 20.2.c). Bei Schenkungen unter Lebenden setzt die Ermäßigung zusätzlich voraus, dass der Schenker mindestens 65 Jahre alt ist (oder dauerhaft voll erwerbsunfähig bzw. schwerstbehindert) und ab der Übertragung seine Leitungsfunktionen und die Vergütung dafür aufgibt (Art. 20.6). In beiden Fällen muss die Beteiligung zehn Jahre lang gehalten werden.

Neben dieser staatlichen Ermäßigung gilt in der Region Valencia seit dem 28. Mai 2023 eine allgemeine regionale Ermäßigung von 99 % der Steuerschuld für Erwerbe zwischen Ehegatten, Vorfahren und Nachkommen (durch Erbschaft wie durch Schenkung). Sie setzt weder voraus, dass es sich um ein Familienunternehmen handelt, noch dass die Anforderungen an die Leitungsfunktion erfüllt sind, und beruht auf dem valencianischen Gesetz 6/2023 (auf Spanisch). Anders als die staatliche Ermäßigung gilt die valencianische unabhängig davon, ob eine Holding besteht.

Umstrukturierung ohne sofortige Steuerlast

Wird die Holding durch eine Sacheinlage von Anteilen im Rahmen des Steuerneutralitätsregimes (Titel VII Körperschaftsteuergesetz) gegründet und liegt der Transaktion ein wirtschaftlich triftiger Grund zugrunde, zahlt der Gesellschafter keine Steuer auf den latenten Gewinn der eingebrachten Anteile.

Dass solche Umstrukturierungen nicht der Gesellschaftsteuer im Rahmen der Vermögensübertragung- und Urkundensteuer unterliegen (Art. 19.2.1 des konsolidierten Gesetzes), gilt unabhängig davon, ob für die Körperschaftsteuer ein wirtschaftlich triftiger Grund anerkannt wird: Es handelt sich um zwei getrennte Prüfungen, die man nicht verwechseln sollte.

Abschirmung des Vermögensrisikos

Auch wenn es kein Steuervorteil im engeren Sinn ist: Immobilien- oder Finanzvermögen vom operativen Geschäft zu trennen (das stärker Prozessen, Schulden oder Haftung gegenüber Dritten ausgesetzt ist), gehört zu den Gründen, die bei der Rechtfertigung der Transaktion gegenüber dem Finanzamt am meisten Gewicht haben.

Wann sich eine Familienholding NICHT lohnt: die Analyse, die niemand macht

Die eigentlich wichtige Frage lautet, in welchen Fällen sich eine Familienholding in Spanien nicht lohnt, obwohl ihre Vorteile auf dem Papier bestehen.

Braucht der Gesellschafter den Gewinn zum Leben, gibt es keinen echten Aufschub

Der Vorteil aus Artikel 21 wirkt nur, solange das Geld in der Gesellschaft bleibt. Entnimmt der Unternehmer jedes Jahr nahezu den gesamten Gewinn für den privaten Konsum, schiebt die Holding nichts auf: Die Einkommensteuer fällt genauso an, nur kommen die Kosten einer zusätzlichen Gesellschaft hinzu.

Liegt das Vermögen unter dem Freibetrag, bringt die Vermögensteuerbefreiung nichts

In der Region Valencia liegt der Freibetrag 2026 bei 2.000.000 € (zusätzlich ist der Hauptwohnsitz bis 300.000 € befreit), sodass viele Familien-KMU diese Steuer auch ohne Holding nicht zahlen würden.

Strukturkosten sind weitgehend fix, nicht proportional

Gründungsurkunde, Registrierung der Gesellschaft, eine zweite Buchhaltung, Aufstellung und Hinterlegung eines zweiten Jahresabschlusses und die steuerliche Abstimmung zweier Gesellschaften statt einer verursachen einmalige Gründungskosten von meist 3.500 € bis 7.000 € (Notar, Handelsregister und Gutachten zum wirtschaftlichen Grund) sowie jährliche laufende Kosten an Beraterhonoraren von 3.500 € bis 6.000 €, unabhängig davon, ob die Gruppe 80.000 € oder 800.000 € Umsatz macht. Je geringer der Gewinn, desto stärker fallen diese Kosten ins Gewicht.

Risiko der Einstufung als vermögensverwaltende Gesellschaft (Art. 5 Körperschaftsteuergesetz)

Bestehen mehr als 50 % des Vermögens der Holding an mehr als 90 Tagen des Steuerjahres aus Wertpapieren oder nicht betrieblich genutzten Vermögenswerten, verliert die Gesellschaft den Zugang zu den Vergünstigungen für kleine Unternehmen und möglicherweise auch die Befreiung von der Vermögensteuer, weil sie nicht mehr als Einheit mit echter wirtschaftlicher Tätigkeit gilt.

Das Gesetz nimmt jedoch Beteiligungen von mindestens 5 % des Kapitals, die ein Jahr lang zur Leitung und Verwaltung der Beteiligung gehalten werden, von dieser Berechnung aus, sofern die Holding über eine Mindestausstattung an sachlichen und personellen Mitteln verfügt und die Tochter nicht selbst vermögensverwaltend ist (Art. 5.2.d). Eine Holding, die eine bedeutende Beteiligung an der operativen Gesellschaft hält und aktiv verwaltet, sollte diesem Risiko nicht ausgesetzt sein, wenn sie diese Mindestausstattung nachweist.

Die vergütete Leitungsfunktion muss echt sein, nicht nur formal

Ein symbolisches Gehalt als Geschäftsführer ohne tatsächliche Leitungstätigkeit ist einer der häufigsten Gründe, aus denen die Betriebsprüfung die Befreiung von der Vermögensteuer verweigert, selbst wenn die Gesellschaftsstruktur korrekt aufgesetzt wurde.

Die Schwelle, die den Unterschied macht: eine Simulation mit echten Zahlen

Um zu entscheiden, ob sich eine Familienholding in Spanien lohnt, muss man für denselben wiederkehrenden Gewinn zwei Szenarien vergleichen: die direkte Ausschüttung an die natürliche Person (mit Einkommensteuer, bevor reinvestiert werden kann) oder die Weiterleitung über eine Holding, die die Befreiung nach Artikel 21 nutzt. Die folgende Tabelle zeigt drei Szenarien für den jährlichen wiederkehrenden Gewinn der operativen Gesellschaft, berechnet mit dem seit 2025 geltenden Tarif für Spareinkünfte (19 % bis 6.000 €, 21 % bis 50.000 €, 23 % bis 200.000 €, 27 % bis 300.000 € und 30 % darüber) und dem allgemeinen Körperschaftsteuersatz (25 %):

Wiederkehrender Jahresgewinn	Steuerkosten der Reinvestition ohne Holding (Einkommensteuer auf die Dividende)	Steuerkosten der Reinvestition mit Holding (nicht befreite 5 % zum Körperschaftsteuersatz)	Ungefähre Steuerersparnis bei der Reinvestition	Geschätzte jährliche Kosten der Holding*
50.000 €	10.380 € (20,8 %)	625 € (1,25 %)	9.755 €	3.500 bis 6.000 €
100.000 €	21.880 € (21,9 %)	1.250 € (1,25 %)	20.630 €	3.500 bis 6.000 €
250.000 €	58.380 € (23,4 %)	3.125 € (1,25 %)	55.255 €	4.000 bis 7.000 €

Die ehrliche Lesart dieser Tabelle ist nicht, dass die Holding im Zahlenvergleich „immer gewinnt“ (tatsächlich übersteigt die Ersparnis die Strukturkosten sogar im Szenario mit 50.000 €). Was sich mit der Gewinnhöhe ändert, ist das, was hinter dieser Zahl steht: Unter 100.000 € wiederkehrendem Gewinn ist es wahrscheinlicher, dass der Unternehmer einen großen Teil des Gewinns zum Leben entnehmen muss, dass das angesammelte Vermögen den Freibetrag der Vermögensteuer nicht übersteigt und dass die Struktur keine andere geschäftliche Rechtfertigung hat als die Steuerersparnis. Zusammen führen diese drei Faktoren dazu, dass die Holding wenig bringt und Risiko hinzufügt.

Deshalb verwenden wir bei Riera Consulting die Schwelle von 100.000 € wiederkehrendem Gewinn als praktische Ausgangsregel für die Bewertung einer Familienholding in Spanien.

Familienholding oder vermögensverwaltende Gesellschaft: eine teure Verwechslung

Eine vermögensverwaltende Gesellschaft ist nicht dasselbe wie eine Holding, auch wenn in der Praxis viele Familienholdings zu vermögensverwaltenden Gesellschaften werden, ohne dass ihre Gesellschafter es bemerken. Den Unterschied bestimmt Artikel 5 des Gesetzes 27/2014 über die Körperschaftsteuer (auf Spanisch), je nachdem, ob mehr als die Hälfte des Vermögens einer echten wirtschaftlichen Tätigkeit dient.

Kriterium	Holding mit wirtschaftlicher Tätigkeit	Vermögensverwaltende Gesellschaft (Art. 5 Körperschaftsteuergesetz)
Art des Vermögens	Beteiligungen von mindestens 5 % des Kapitals, mindestens ein Jahr gehalten, zur Leitung und Verwaltung und mit sachlicher und personeller Ausstattung (Art. 5.2.d)	Mehr als 50 % des Vermögens sind an mehr als 90 Tagen des Steuerjahres Wertpapiere oder nicht betrieblich genutzte Vermögenswerte
Befreiung nach Art. 21	Anwendbar, wenn Beteiligungs- und Haltedauervoraussetzungen erfüllt sind	Nicht anwendbar auf Erträge aus diesen nicht betrieblichen Vermögenswerten
Befreiung von der Vermögensteuer	Möglich, bei tatsächlich vergüteter Leitungsfunktion	Wird von der Betriebsprüfung in der Regel verweigert
Vergünstigungen für kleine Unternehmen	Anwendbar, wenn die Umsatzvoraussetzungen erfüllt sind	Nicht anwendbar

Um diese Einstufung zu vermeiden, braucht die Holding Substanz: Geschäftsführer mit echtem Engagement, eine minimale Verwaltungsstruktur und, wenn sie Immobilien hält, sachliche und personelle Mittel zu deren Bewirtschaftung. Dieser Punkt wird bei der Gründung, wenn man nur an die sofortige Steuerersparnis denkt, am häufigsten übersehen.

So gründen Sie eine Familienholding in Spanien, ohne zu viel zu zahlen

Eine Familienholding in Spanien ohne sofortige Steuerlast zu gründen, erfordert ein klares Vorgehen statt einer improvisierten Gründungsurkunde:

1. Den wirtschaftlich triftigen Grund festlegen, bevor die Gesellschaftsstruktur entworfen wird (Risikotrennung, Nachfolgeplanung oder echter Reinvestitionsbedarf), dokumentiert in einem Memorandum, das die Transaktion bei einer Prüfung stützt.
2. Die Anteile im Wege eines Anteilstauschs einbringen, der unter das Steuerneutralitätsregime fällt (Titel VII Körperschaftsteuergesetz), damit der Gesellschafter bei der Einbringung keine Steuer auf den latenten Gewinn zahlt.
3. Eine Satzung aufsetzen und bei mehreren Familiengesellschaftern ein Familienprotokoll, das Governance, Geschäftsführervergütung sowie Ein- und Austritt künftiger Erben regelt.
4. Die Leitungsfunktion formalisieren und angemessen vergüten beim Gesellschafter, der die Vermögensteuerbefreiung nutzen will, nach Kriterien, die einer Prüfung durch die Steuerbehörde standhalten.
5. Getrennte Buchführung, Jahresabschlüsse und gesellschaftsrechtliche Pflichten für die Holding ab dem ersten Jahr führen, damit ihr Vermögen nicht mit dem der operativen Gesellschaft vermischt wird.
6. Steuerliche Konsolidierung prüfen und Geschäfte zwischen verbundenen Parteien dokumentieren: Neben der Befreiung nach Artikel 21 lohnt es sich zu prüfen, ob die Sonderregelung der steuerlichen Konsolidierung (Kapitel VI, Titel VII Körperschaftsteuergesetz) gewählt werden sollte, sobald die Gruppe die erforderlichen Beteiligungsquoten erreicht (75 %, bei börsennotierten Gesellschaften 70 %), und die Geschäfte zwischen Holding und operativen Gesellschaften (Managementleistungen, konzerninterne Finanzierung) gemäß Artikel 18 zum Marktwert zu dokumentieren.

Die Abzugsfähigkeit der Geschäftsführervergütung ist in diesen Strukturen gerade einer der häufigsten Streitpunkte mit dem Finanzamt. Deshalb empfiehlt sich eine spezialisierte Steuerplanung, bevor die Vergütung des geschäftsführenden Gesellschafters innerhalb der Gruppe festgelegt wird.

Die häufigsten Fehler bei der Planung einer Familienholding

• Die Holding nur gründen, um „weniger Steuern zu zahlen“, ohne einen zusätzlichen wirtschaftlichen Grund, der einer Prüfung standhält.
• Jedes Jahr fast den gesamten Gewinn entnehmen, der sich in der Holding angesammelt hat, was den Aufschubeffekt aufhebt und nur die Strukturkosten übrig lässt.
• Die vergütete Leitungsfunktion nur auf dem Papier belassen, ohne tatsächliche Leitungstätigkeit und ohne angemessene Vergütung.
• Immobilien ohne sachliche und personelle Mittel in die Holding einbringen, was die Gesellschaft in Richtung vermögensverwaltende Gesellschaft drängt.
• Den Vermögensteuerfreibetrag der eigenen Wohnsitzregion nicht prüfen, bevor man annimmt, dass die Befreiung eine echte Ersparnis bringt.
• Die zehnjährige Haltefrist nicht einhalten nach Anwendung der Ermäßigung bei der Erbschaft- und Schenkungsteuer (Art. 20.2.c und 20.6 des Gesetzes): Wer das Erhaltene innerhalb dieser Frist überträgt oder seinen Wert erheblich mindert, muss den Vorteil samt Verzugszinsen zurückzahlen.
• Das Familienprotokoll improvisieren, wenn die Struktur bereits besteht, statt es vor den ersten Konflikten unter Erben zu entwerfen.

Häufig gestellte Fragen

Was genau ist eine Familienholding in Spanien?

Eine Familienholding in Spanien ist eine Muttergesellschaft im Besitz von Mitgliedern derselben Familie, deren Hauptvermögen aus Beteiligungen an einer oder mehreren operativen Gesellschaften der Gruppe besteht, manchmal auch aus deren Immobilien- oder Finanzvermögen.

Welche Steuervorteile hat eine Familienholding in Spanien?

Zu den Steuervorteilen einer Familienholding in Spanien gehören die 95-%-Befreiung für Dividenden und Veräußerungsgewinne zwischen Gesellschaften (Art. 21 Körperschaftsteuergesetz, bei einer Mindestbeteiligung von 5 % des Kapitals), die Befreiung von der Vermögensteuer und die Ermäßigung von 95 % bei der Erbschaft- und Schenkungsteuer für Familienunternehmen. In der Region Valencia gibt es zudem eine regionale Ermäßigung von 99 % der Steuerschuld, die allgemein für Übertragungen innerhalb der Familie gilt, mit oder ohne Holding.

Ab welchem Gewinn lohnt sich eine Familienholding?

Unsere Faustregel setzt die Schwelle bei rund 100.000 € wiederkehrendem Jahresgewinn an, wobei der eigentlich entscheidende Faktor ist, ob der Gesellschafter den Gewinn reinvestiert oder ihn zum Leben entnehmen muss.

Beseitigt eine Familienholding die Steuer oder schiebt sie sie nur auf?

Eine Familienholding schiebt die persönliche Besteuerung auf, sie beseitigt sie nicht. Die Einkommensteuer fällt an, wenn das Geld die Gesellschaft schließlich verlässt und ins Privatvermögen des Gesellschafters fließt.

Was passiert, wenn die Holding keine echte wirtschaftliche Tätigkeit hat?

Bestehen mehr als 50 % des Vermögens der Holding an mehr als 90 Tagen des Steuerjahres aus Wertpapieren oder nicht betrieblich genutzten Vermögenswerten, kann die Gesellschaft als vermögensverwaltend eingestuft werden (Art. 5 Körperschaftsteuergesetz) und einen Großteil ihrer Steuervorteile verlieren. Das Gesetz nimmt Beteiligungen von mindestens 5 %, die mit eigenen Mitteln aktiv verwaltet werden, von dieser Berechnung aus (Art. 5.2.d); dieses Risiko lässt sich also mit einer angemessenen Mindeststruktur vermeiden.

Kann das Finanzamt die Gründung einer Familienholding beanstanden?

Ja. Fehlt der Transaktion ein wirtschaftlich triftiger Grund über die Steuerersparnis hinaus, kann die Steuerbehörde die Missbrauchsklausel anwenden und die Steuerneutralität der Einbringung rückgängig machen.

Lässt sich mit einer Familienholding die Erbschaftsteuer senken?

Ja, wenn die Voraussetzungen für Familienunternehmen erfüllt sind: Die staatliche Ermäßigung beträgt 95 % der Bemessungsgrundlage (mit zehnjähriger Haltepflicht), und in der Region Valencia gilt zusätzlich eine allgemeine Ermäßigung von 99 % der Steuerschuld zwischen nahen Angehörigen, unabhängig davon, ob ein Familienunternehmen vorliegt.

Was kostet die Gründung und der Betrieb einer Familienholding in Spanien?

Die Gründung kostet meist einmalig zwischen 3.500 € und 7.000 € (Notar, Handelsregister und Gutachten zum wirtschaftlichen Grund), der laufende Betrieb (Buchhaltung, Jahresabschluss, Verwaltung) jährlich zwischen 3.500 € und 6.000 €, je nach Geschäftsvolumen der Gruppe.

Die richtige Frage ist nicht, ob eine Holding Steuern spart, sondern ob Ihre Struktur eine braucht

Eine Familienholding in Spanien kann eine echte Steuerersparnis und einen wichtigen Vermögensschutz bieten, aber nur, wenn sie einem konkreten geschäftlichen Bedarf entspricht: tatsächliche Reinvestition, Risikotrennung oder Nachfolgeplanung. Außerhalb dieser Fälle erhöht sie Kosten und Risiken, ohne viel beizutragen.

Im Bereich Unternehmensberatung von Riera Consulting prüfen wir im Einzelfall, ob Ihr Gewinn, Ihr Vermögen und Ihre Nachfolgepläne diesen Schritt rechtfertigen, bevor wir Ihnen eine Gründung empfehlen. Wie wir solche Transaktionen angehen, erfahren Sie auf unserer Seite zu Holding-Strukturen. Wenn Sie ein KMU führen oder ein Familienvermögen verwalten und wissen möchten, ob sich eine Holding für Sie lohnt, kontaktieren Sie unser Team, und wir bewerten es anhand Ihrer echten Zahlen.

Die Übertragung eines Familienunternehmens erfordert die Abstimmung von Eigentum, Unternehmensführung und Steuern. Schenkung und Erbschaft können beide erhebliche Vergünstigungen genießen, haben aber weder identische Voraussetzungen noch dieselbe Wirkung auf angesammelte stille Reserven. Die Analyse muss die Erbschaft- und Schenkungsteuer (ISD), die Einkommensteuer (IRPF) und gegebenenfalls weitere Steuern berücksichtigen.

Die Planung der Nachfolge im Familienunternehmen in Spanien ermöglicht es, Alternativen zu vergleichen, die Kontinuität der Führung vorzubereiten und die familiären Beziehungen zu ordnen. Auch eine Erbschaft lässt sich zu Lebzeiten vorbereiten: Eine Übertragung von Todes wegen ist nicht gleichbedeutend mit einer ungeregelten Nachfolge.

Steuerliche Voraussetzungen: Einzelunternehmen und Gesellschaftsanteile unterscheiden

Ausgangspunkt der staatlichen Vergünstigung ist die Befreiung nach Artikel 4.Acht des Vermögensteuergesetzes (auf Spanisch). Ihre Voraussetzungen unterscheiden sich danach, ob das Unternehmen einer natürlichen Person oder Anteile an einer Gesellschaft übertragen werden.

Einzelunternehmen oder freiberufliche Tätigkeit. Es muss sich um Wirtschaftsgüter und Rechte handeln, die für eine gewöhnlich, persönlich und unmittelbar ausgeübte Tätigkeit erforderlich sind, die die Haupteinkommensquelle des Inhabers darstellt, nach den jeweils geltenden Berechnungsregeln. Eine Beteiligung von 5 % oder 20 % ist nicht erforderlich: Diese Prozentsätze beziehen sich auf Gesellschaftsbeteiligungen.

Gesellschaftsanteile. Die Haupttätigkeit der Gesellschaft darf nicht in der Verwaltung beweglichen oder unbeweglichen Vermögens im gesetzlichen Sinn bestehen. Erforderlich sind mindestens 5 % einzeln oder 20 % gemeinsam mit der im staatlichen Gesetz definierten Familiengruppe: Ehegatte, Vorfahren, Nachkommen oder Seitenverwandte zweiten Grades, durch Blutsverwandtschaft, Schwägerschaft oder Adoption. Es muss eine tatsächliche Leitungsfunktion mit einer Vergütung bestehen, die mehr als 50 % der anrechenbaren Arbeits- und Unternehmenseinkünfte ausmacht. Bei der gemeinsamen Berechnung muss nicht jedes Familienmitglied die Leitung ausüben: Es ist die Person in der Gruppe zu bestimmen, die die Voraussetzungen erfüllt.

Die Befreiung der Anteile ist proportional zum Wert der für die Tätigkeit notwendigen Vermögenswerte, abzüglich der zugehörigen Schulden, im Verhältnis zum Eigenkapital. Eine operative Gesellschaft macht nicht automatisch ihre gesamte Liquidität oder ihr Wertpapierportfolio steuerfrei. Zu unterscheiden sind diese Berechnung, die Regeln zur Einstufung als vermögensverwaltende Gesellschaft und die regionalen Besonderheiten der Erbschaft- und Schenkungsteuer.

Schenkung zu Lebzeiten: Voraussetzungen und Wirkungen

Nach der staatlichen Regelung in Artikel 20.6 (auf Spanisch) gilt die Ermäßigung von 95 % für Übertragungen eines Unternehmens, einer freiberuflichen Tätigkeit oder von Anteilen mit Anspruch auf die Vermögensteuerbefreiung an Ehegatten, Nachkommen oder Adoptivkinder. Zusätzlich gilt:

• Der Schenker ist 65 Jahre oder älter oder dauerhaft voll erwerbsunfähig bzw. schwerstbehindert. Nicht jede Behinderung oder Erwerbsminderung genügt.
• Aufgabe der Leitungsfunktion und der Vergütung dafür, sofern der Schenker sie ausübte. Andere Einkünfte sind nicht generell untersagt; die bloße Mitgliedschaft im Verwaltungsrat ist für sich genommen keine Leitungsfunktion.
• Der Beschenkte muss das Erhaltene zehn Jahre lang behalten, ebenso den Anspruch auf die Vermögensteuerbefreiung, außer im Todesfall. Ebenso wenig darf er Handlungen vornehmen, die den Wert des Erwerbs erheblich mindern.

Diese Anforderungen gehören zur staatlichen Ermäßigung und ihrer Verbindung zur Einkommensteuer; sie sind nicht mit allen Voraussetzungen der jeweiligen regionalen Ermäßigungen zu verwechseln. Auch der Rückzug des Schenkers ist für sich genommen keine allgemeine Regel, die über die künftige Vermögensteuerbefreiung des Beschenkten entscheidet; diese ist gesondert zu prüfen.

Die Einkommensteuer des Schenkers

Artikel 33.3.c) des Einkommensteuergesetzes (auf Spanisch) bestimmt, dass bei Übertragungen, die unter diese Vorschrift fallen, kein Veräußerungsgewinn oder -verlust entsteht. Artikel 36 überträgt die entsprechenden Anschaffungswerte und -daten auf den Beschenkten. Für Wirtschaftsgüter, die der Steuerpflichtige erst nach dem Erwerb seiner Tätigkeit zugeordnet hat, verlangt das Gesetz zudem eine ununterbrochene betriebliche Nutzung von fünf Jahren vor der Übertragung.

Eine Steuerfreiheit des gesamten Gewinns sollte man bei nicht betrieblich genutztem Vermögen nicht versprechen. Das Zentrale Wirtschaftsverwaltungsgericht (TEAC) wendet in seiner Entscheidung vom 18. Dezember 2023 (RG 00/03062/2021) den Aufschub anteilig nur auf den Teil an, der auf betriebliches Vermögen entfällt. Zusammensetzung der Bilanz und Reichweite der staatlichen Vergünstigung sind zu prüfen, auch wenn eine weitergehende regionale Ermäßigung besteht.

Erbschaft: was sich gegenüber der Schenkung ändert

Artikel 20.2.c) sieht die staatliche Ermäßigung von 95 % vor, wenn zum Erwerb ein Unternehmen, eine freiberufliche Tätigkeit oder Anteile gehören, die im maßgeblichen Zeitpunkt des Todes die Vermögensteuerbefreiung erfüllen. Sie gilt für Ehegatten, Nachkommen oder Adoptivkinder; gibt es keine Nachkommen oder Adoptivkinder, kann sie auf Vorfahren, Adoptiveltern und Seitenverwandte bis zum dritten Grad ausgedehnt werden. Ein Mindestalter von 65 Jahren beim Erblasser ist nicht erforderlich.

Die staatliche Haltefrist beträgt zehn Jahre, außer beim Tod des Erwerbers, und Geschäfte, die den erhaltenen Wert erheblich mindern, sind eingeschränkt. Der Erbe muss die Vermögensteuerbefreiung während dieser Zeit jedoch nicht in derselben Weise weiter erfüllen wie ein Beschenkter. Ein Verkauf, eine Reinvestition oder eine Umstrukturierung ist im Einzelfall zu prüfen; regionale Ermäßigungen können abweichende Fortführungsbedingungen vorsehen.

In der Einkommensteuer des Verstorbenen wird für die Übertragung von Todes wegen kein Gewinn oder Verlust angesetzt. Der Erbe übernimmt den Anschaffungswert nach den Regeln der Erbschaftsteuer, höchstens den Marktwert, mit den gesetzlich vorgesehenen Anpassungen. Die Ermäßigung von 95 % bei der Erbschaftsteuer bedeutet nicht, dass der künftige Anschaffungswert auf 5 % sinkt.

Die allgemeine Frist für die Erbschaftsteuererklärung im Todesfall beträgt sechs Monate und kann unter den verordnungsrechtlichen Bedingungen auf Antrag verlängert werden. Es handelt sich um eine steuerliche Frist: Sie bedeutet nicht, dass alle zivilrechtlichen Fragen, die Erbteilung oder familiäre Konflikte zwingend in diesen sechs Monaten gelöst sein müssen.

Welche regionalen Vorschriften gelten

In gewöhnlichen Fällen von Gebietsansässigen im allgemeinen Regime knüpft die Erbschaft an den gewöhnlichen Aufenthalt des Erblassers an und die Schenkung von Anteilen an den des Beschenkten. Zur Bestimmung der Wohnsitzregion für die Erbschaft- und Schenkungsteuer zählt grundsätzlich die höchste Zahl an Aufenthaltstagen in den fünf Jahren vor dem Steuertatbestand. Ein Blick auf die Meldeadresse am letzten Tag genügt nicht.

Schenkungen von Immobilien richten sich nach deren Belegenheit. Fälle mit Nichtansässigen, Auslandsvermögen oder den Foralgebieten (Baskenland und Navarra) erfordern zusätzliche Regeln; zu unterscheiden ist, bei welcher Verwaltung die Steuer erklärt wird und welche Vorschriften anwendbar sein können.

Region Valencia

Das valencianische Gesetz 13/1997 sieht Ermäßigungen von 99 % für bestimmte Übertragungen von Unternehmen, freiberuflichen Tätigkeiten und Anteilen vor, mit einer Haltefrist von fünf Jahren und eigenen Voraussetzungen. Seine Regeln zu Verwandtschaft und Zugang sind keine exakte Kopie der staatlichen Vorschriften. In den gesetzlich vorgesehenen Sonderfällen von Übertragenden im Ruhestand bleibt es bei 99 %, wenn der Ruhestand mit 65 Jahren oder später begann, und es gelten 90 %, wenn er zwischen 60 und 64 Jahren begann.

Daneben gibt es eine Ermäßigung von 99 % der Steuerschuld für Erwerbe durch die in Artikel 12 bis genannten Angehörigen, darunter die Gruppen I und II. Bei Schenkungen sind das Erfordernis einer öffentlichen Urkunde und gegebenenfalls der Nachweis der Übergabe und der Herkunft der Mittel zu prüfen. Eine Minderung der Bemessungsgrundlage und eine Ermäßigung der Steuerschuld sind nicht dasselbe.

Katalonien

Das sechste Buch des katalanischen Steuergesetzbuchs behält grundsätzlich die Ermäßigung von 95 % für Unternehmen, freiberufliche Tätigkeiten und Anteile bei sowie 97 % für Anteile an Arbeitnehmergesellschaften (sociedades laborales), sowohl bei Erbschaften als auch bei den geregelten Schenkungen. Die Haltefrist beträgt fünf Jahre, mit den Bedingungen der jeweiligen Variante. Bestimmte Vergünstigungen reichen bis zu Seitenverwandten dritten Grades, und es gibt besondere Ermäßigungen für Erwerber mit beruflicher oder arbeitsrechtlicher Bindung an das Unternehmen.

Die Schenkung von Geld an Nachkommen zur Gründung oder zum Erwerb eines Unternehmens, einer Tätigkeit oder von Anteilen genießt eine Ermäßigung von 95 %, höchstens 200.000 € bzw. 400.000 €, wenn der Beschenkte einen Behinderungsgrad von mindestens 33 % hat, vorbehaltlich der übrigen gesetzlichen Voraussetzungen.

Das katalanische Gesetz 11/2026 vom 9. Juli, veröffentlicht am 13. Juli und allgemein in Kraft seit dem 14. Juli, hebt Artikel 632-1.4 auf, der bestimmte Schenkungen von Todes wegen mit sofortiger Übertragung Erwerben unter Lebenden gleichstellte. Die Reform beseitigt diese Gleichstellung für die katalanische Erbschaft- und Schenkungsteuer; zu prüfen sind Art und Datum des Rechtsgeschäfts sowie die Voraussetzungen der Ermäßigungen für Erwerbe von Todes wegen. Die staatliche Einkommensteuer ändert sie nicht automatisch.

Die Unternehmensermäßigung ist zudem mit den allgemeinen Ermäßigungen zu vergleichen: Artikel 633-4 sieht Unvereinbarkeiten für bestimmte Steuerpflichtige der Gruppen I und II vor, die sich für bestimmte Ermäßigungen entscheiden. Nicht alle Vergünstigungen lassen sich immer kombinieren.

Region Madrid

Das Madrider Gesetz 3/2026 vom 30. Juni zur Förderung des Familienunternehmens ist am 1. Juli 2026 in Kraft getreten und schafft eigene regionale Ermäßigungen von 99 % für Erbschaften und Schenkungen, mit einer Haltefrist von fünf Jahren und besonderen Bedingungen. Es erweitert den Familienkreis auf die Gruppen I, II und III und auf Seitenverwandte vierten Grades; ebenso erweitert es bis zum vierten Grad die Gruppe, mit der die gemeinsame Beteiligung von 20 % berechnet wird.

Es kann auch andere Erwerber erfassen, die mindestens zehn Jahre in einem Arbeits- oder Dienstverhältnis standen und vier Jahre ununterbrochen Leitungsfunktionen ausübten, neben weiteren Anforderungen. Die regionale Ermäßigung für Schenkungen übernimmt nicht das staatliche Mindestalter von 65 Jahren. Sie bedeutet jedoch keine Befreiung des Schenkers von der Einkommensteuer.

Madrid erlaubt außerdem, bestimmte liquide Mittel und Finanzanlagen in die Ermäßigung einzubeziehen, bis zur gesetzlichen Grenze, die an nicht ausgeschüttete Gewinne aus unternehmerischer Tätigkeit im Jahr der Übertragung und den zehn Vorjahren anknüpft. Das ist keine allgemeine Feststellung der Betriebszugehörigkeit für alle Steuern. Die Madrider Ermäßigung ist mit der entsprechenden staatlichen unvereinbar, und die Wahl muss innerhalb der Erklärungsfrist getroffen werden.

Regionale Verbesserungen bei der Erbschaftsteuer gelten nicht für die Einkommensteuer

Gewährt eine Region 99 %, erweitert sie den Kreis der begünstigten Angehörigen oder streicht sie eine Altersvoraussetzung, ändert das nichts an Artikel 33.3.c) des Einkommensteuergesetzes. Für diese Vergünstigung sind die staatlichen Voraussetzungen zu prüfen, auf die sie verweist, auch wenn bei der Erbschaft- und Schenkungsteuer eine regionale Ermäßigung gewählt wurde.

Beispiel: Eine Schenkung nach Madrider Recht durch eine 58-jährige Person ohne die gesetzlich vorgeschriebene Erwerbsunfähigkeit kann die regionale Vergünstigung erhalten, nicht aber die staatliche Regel, die den Gewinn von der Einkommensteuer ausnimmt. Entsteht ein Gewinn, ist seine Besteuerung in der Einkommensteuer zu berechnen. Ebenso ist ein Verkauf vor Ablauf von zehn Jahren zu prüfen, auch wenn die fünf regionalen Jahre bereits vergangen sind.

Schenkung oder Erbschaft: Vergleich der staatlichen Regelung

Kriterium	Schenkung zu Lebzeiten	Erbschaft
Ermäßigung bei der Erbschaft- und Schenkungsteuer	95 %, wenn die Voraussetzungen von Art. 20.6 erfüllt sind.	95 %, wenn die Voraussetzungen von Art. 20.2.c) erfüllt sind.
Alter des Übertragenden	65 Jahre oder qualifizierte gesetzliche Erwerbsunfähigkeit.	Kein Mindestalter.
Leitungsfunktion des Übertragenden	Muss sie aufgeben, falls ausgeübt, und keine Vergütung mehr dafür beziehen.	Kein vorheriger Rückzug aus diesem Grund erforderlich.
Haltefrist	Zehn Jahre und Anspruch auf Vermögensteuerbefreiung, mit gesetzlichen Ausnahmen.	Zehn Jahre, ohne dieselbe Pflicht zur fortgesetzten Vermögensteuerbefreiung.
Einkommensteuer des Übertragenden	Keine Erfassung, wenn die staatliche Vergünstigung greift; ihre Reichweite ist zu prüfen.	Kein Gewinn oder Verlust beim Tod.
Steuerlicher Wert für den Erwerber	Übernahme von Werten und Daten für den begünstigten Teil.	Wert nach Erbschaftsteuerregeln, höchstens Marktwert, mit den vorgesehenen Anpassungen.
Planung	Ermöglicht, den Übergang zu Lebzeiten umzusetzen und zu begleiten.	Lässt sich zu Lebzeiten mit geeigneten erb- und gesellschaftsrechtlichen Instrumenten vorbereiten.

Regionale Ermäßigungen können bei der Erbschaft- und Schenkungsteuer Prozentsätze, Verwandtschaftsgrade und Haltefristen ändern. Sie sind mit dieser staatlichen Übersicht zu vergleichen, ohne ihre Wirkungen mit denen der Einkommensteuer zu verwechseln.

Immobilien und kommunale Wertzuwachssteuer

Wird städtischer Grund oder ein steuerpflichtiges dingliches Recht unmittelbar übertragen, kann die Steuer auf den Wertzuwachs städtischer Grundstücke (kommunale „Plusvalía“) anfallen, sowohl bei Schenkung als auch bei Erbschaft, vorbehaltlich der anwendbaren Ausnahmen, Befreiungen und Ermäßigungen. Die Schenkung von Anteilen an einer Gesellschaft, die Immobilien besitzt, ist nicht schon deshalb eine Übertragung ihrer Grundstücke und löst diese kommunale Steuer nicht automatisch aus.

Familienprotokoll, Holding und Erbverträge

Ein Familienprotokoll kann helfen, den Eintritt von Familienmitgliedern in die Führung, die Vergütung, die Leitungsorgane und die Konfliktlösung zu regeln. Es ersetzt nicht die steuerlichen Voraussetzungen und garantiert für sich allein nicht die Kontinuität. Es sollte mit Satzung, Gesellschaftervereinbarungen und Nachfolgeplanung abgestimmt werden.

Eine Holding-Struktur kann die Organisation mehrerer Gesellschaften erleichtern, schafft aber nicht automatisch die Befreiung für Familienunternehmen. Vor einer Umstrukturierung sind Zweck, tatsächliche Leitung, Verwaltungsmittel, Zusammensetzung des Vermögens und die Steuern der Transaktion zu analysieren.

Ob ein Erbvertrag (pacto sucesorio) möglich ist, hängt vom anwendbaren Zivilrecht ab, nicht einfach davon, in welcher Region man lebt. Bei Konflikten zwischen den verschiedenen spanischen Zivilrechtsordnungen ist die zivilrechtliche Gebietszugehörigkeit (vecindad civil) maßgeblich, nach den entsprechenden Regeln; internationale Fälle erfordern eine zusätzliche Analyse. Außerdem sieht Artikel 36 des Einkommensteuergesetzes eine besondere Übernahmeregel vor, wenn der Begünstigte eines Erbvertrags mit sofortiger Wirkung innerhalb von fünf Jahren nach dem Vertrag oder dem Tod des Übertragenden, falls dieser früher eintritt, verkauft und die gesetzlichen Voraussetzungen zu den Werten vorliegen.

Fehler, die Sie vermeiden sollten

• Regelungen vermischen: auf ein Einzelunternehmen die Beteiligungsquoten von Gesellschaften anwenden; die staatliche Familiengruppe mit der regionalen verwechseln; oder die tatsächliche Leitung und ihre Vergütung nicht dokumentieren.
• Nur die Erbschaft- oder Schenkungsteuer des Erwerbers berechnen und die Einkommensteuer des Schenkers, nicht betriebliches Vermögen, Haltebedingungen und die Folgen eines späteren Verkaufs vergessen.
• Erbschaft mit fehlender Planung gleichsetzen oder annehmen, eine Schenkung beseitige Konflikte in der Familie. Die zivil- und gesellschaftsrechtliche Ordnung muss die steuerliche Analyse begleiten.

Häufig gestellte Fragen

Ist es besser, das Familienunternehmen zu verschenken oder zu vererben?

Eine allgemeingültige Antwort gibt es nicht. Zu vergleichen sind die sofortigen Kosten, der angesammelte Gewinn, der steuerliche Wert bei einem künftigen Verkauf, die Voraussetzungen, die sich realistisch einhalten lassen, sowie der Kontroll- und Liquiditätsbedarf der Familie.

Vermeidet die Schenkung eines Unternehmens an die Kinder immer die Einkommensteuer?

Nein. Die Vergünstigung nach Artikel 33.3.c) greift nur, wenn ihre Voraussetzungen erfüllt sind, und nur im entsprechenden Umfang. Eine regionale Vergünstigung bei der Erbschaft- und Schenkungsteuer reicht allein nicht aus, und der Wertanteil, der auf nicht betriebliches Vermögen entfällt, darf nicht übersehen werden.

Muss ich die Vermögensteuerbefreiung immer zehn Jahre lang aufrechterhalten?

Die staatliche Regelung für Schenkungen verlangt, den Anspruch auf diese Befreiung aufrechtzuerhalten. Die staatliche Ermäßigung für Erbschaften stellt diese Anforderung nicht, hat aber eigene Halte- und Werterhaltungspflichten. Regionale Vorschriften sind gesondert zu prüfen.

Bieten Katalonien, Madrid und die Region Valencia dasselbe?

Nein. Prozentsätze, Begünstigte, geforderte Kontinuität und Vereinbarkeit mit anderen Vergünstigungen unterscheiden sich. Der gemeinsame Bezug auf fünf Jahre macht die Regelungen nicht identisch und ändert nicht die staatliche Einkommensteuer.

Was passiert, wenn eine Bedingung nicht eingehalten wird?

Möglicherweise müssen die ersparte Steuer und Zinsen im Rahmen der entsprechenden Korrektur nachgezahlt werden. Sanktionen sind nicht automatisch: Sie erfordern eine eigene gesetzliche Grundlage. Zu prüfen ist auch, ob der Verstoß die bei der Einkommensteuer des Schenkers angewandte Vergünstigung berührt.

Vorausplanung lohnt sich bei Schenkung wie bei Erbschaft

Eine gute Entscheidung beruht nicht nur auf dem Prozentsatz, den eine Region ankündigt. Sie muss die Gesamtkosten berechnen, die tatsächlichen Voraussetzungen des Unternehmens prüfen und planen, wie das Unternehmen nach der Übertragung geführt wird.

Bei Riera Consulting begleiten wir die Nachfolge in Familienunternehmen: Wir können Ihre unternehmerische und familiäre Struktur prüfen, Schenkung und Erbschaft vergleichen und die steuerliche Prüfung mit der gesellschafts- und erbrechtlichen Planung abstimmen.